La dette à long terme est une dette dont l'échéance est supérieure à un an. Cela peut aller de deux ans à cinq ans, dix ans ou même trente ans. La portion courante de la dette à long terme est le montant du principal et des intérêts de la dette totale qui doit être payée dans un délai d'un an.
Ceci ne doit pas être confondu avec la dette courante Dette courante Dans un bilan, la dette courante est une dette devant être payée dans un délai d'un an (12 mois) ou moins. Il est répertorié comme un passif courant et fait partie du fonds de roulement net. Toutes les entreprises n'ont pas une ligne de dette actuelle, mais celles qui l'utilisent explicitement pour les prêts contractés avec une échéance inférieure à un an. , qui est une dette à moins d'un an. Certaines entreprises consolideront les deux montants dans une ligne générique de la dette courante du bilan. Bilan Le bilan est l'un des trois états financiers fondamentaux. Ces déclarations sont essentielles à la fois à la modélisation financière et à la comptabilité. Le bilan affiche le total des actifs de la société et la manière dont ces actifs sont financés, soit par dette, soit par capitaux propres. Actif = passif + capitaux propres
Calcul de la portion actuelle
Un analyste doit tenter de trouver des informations pour établir le calendrier d'endettement d'une entreprise. Échéancier de la dette Un calendrier de la dette présente toute la dette d'une entreprise dans un calendrier en fonction de son échéance et de son taux d'intérêt. Dans la modélisation financière, les flux de charges d'intérêts Ce tableau décrit les principaux éléments de dette auxquels une entreprise est obligée et les présente en fonction de l'échéance, des paiements périodiques et du solde impayé. À l'aide de l'échéancier de la dette, un analyste peut mesurer la portion actuelle de la dette à long terme qu'une entreprise doit.
Exemple
Borrower Inc. prend un prêt de cinq ans de 5 000 000 $. Les conditions du prêt précisent des paiements égaux sur cinq ans. La portion courante de cette dette à long terme est de 1 000 000 $ (à l'exclusion des paiements d'intérêts).
Réduire la part actuelle de la dette à long terme
Une entreprise réduit ce poste en effectuant des paiements sur la dette. Au fur et à mesure que les paiements sont effectués, le compte de caisse diminue mais le passif diminue d'un montant équivalent.
Alternativement, une entreprise ayant une bonne solvabilité peut «reporter» sa dette actuelle en contractant davantage de crédit pour rembourser ce prêt. Si le nouveau crédit contracté est à long terme, la dette actuelle est effectivement reportée dans le futur.
Applications en modélisation financière
À partir d'une évaluation des flux de trésorerie Guides d'évaluation gratuits pour apprendre les concepts les plus importants à votre rythme. Ces articles vous apprendront les meilleures pratiques en matière d'évaluation d'entreprise et comment évaluer une entreprise en utilisant une analyse d'entreprise comparable, une modélisation des flux de trésorerie actualisés (DCF) et des transactions précédentes, telles qu'elles sont utilisées dans la banque d'investissement, la recherche sur les actions, la perspective est classé en passif courant ou passif non courant. Dans la modélisation financière Qu'est-ce que la modélisation financière La modélisation financière est réalisée dans Excel pour prévoir les performances financières d'une entreprise. Aperçu de ce qu'est la modélisation financière, comment et pourquoi construire un modèle. , il peut être nécessaire de produire un jeu complet d'états financiers, y compris un bilan où la portion courante de la dette à long terme est présentée séparément.Il s'agit simplement de lier les chiffres aux registres comptables d'une manière qui reflète le plus fidèlement la situation financière de l'entreprise. La manière dont la dette est catégorisée n'a pas d'incidence sur l'évaluation.
Pour en savoir plus, consultez les cours de modélisation financière de Finance.
En savoir plus sur le bilan
Merci d'avoir lu ce guide et des exemples sur la façon d'évaluer la part actuelle de la dette à long terme dans le bilan d'une entreprise. La mission de Finance est de vous aider à faire progresser votre carrière. Pour continuer à apprendre et à développer vos connaissances, nous vous recommandons vivement ces ressources financières supplémentaires.
- Immobilisations incorporelles Immobilisations incorporelles Selon les normes IFRS, les immobilisations incorporelles sont des actifs non monétaires identifiables sans substance physique. Comme tous les actifs, les actifs incorporels sont ceux qui devraient générer des rendements économiques pour l'entreprise à l'avenir. En tant qu'actif à long terme, cette attente s'étend au-delà d'un an.
- Obligations à payer Obligation à payer Les obligations à payer sont générées lorsqu'une entreprise émet des obligations pour générer des liquidités. Les obligations à payer font référence au montant amorti qu'un émetteur d'obligations détient sur son bilan. Il est considéré comme une responsabilité à long terme
- Immobilisations corporelles Les immobilisations corporelles (immobilisations corporelles) Les immobilisations corporelles (immobilisations corporelles) sont l'un des principaux actifs non courants figurant au bilan. Les immobilisations corporelles sont affectées par les investissements, les amortissements et les acquisitions / cessions d'immobilisations. Ces actifs jouent un rôle clé dans la planification financière et l'analyse des opérations et des dépenses futures d'une entreprise
- Trésorerie et équivalents de trésorerie La trésorerie et les équivalents de trésorerie sont les actifs les plus liquides du bilan. Les équivalents de trésorerie comprennent les titres du marché monétaire, les acceptations bancaires
