Qu'est-ce que Buy and Build?

La stratégie d'achat et de construction consiste en ce qu'une entreprise étend ses activités en acquérant une société de plateforme avec une expertise développée qu'elle peut ensuite développer. Lorsqu'une entreprise a besoin de croissance et d'expansion, plusieurs possibilités sont à considérer. L'entreprise peut développer ses capacités internes qui stimuleront l'expansion, ou elle peut acheter une entreprise avec une expertise déjà développée dans ce domaine de spécialisation et la développer davantage. La stratégie Buy and Build adopte cette dernière option. L'effet peut créer une grande valeur puisque les opérations de plusieurs petites entreprises se combinent pour ajouter de la valeur à la nouvelle entreprise. Cependant, le succès de la combinaison dépend fortement de la société de plate-forme, ce qui peut entraîner une destruction de valeur si la stratégie n'est pas correctement exécutée.

Acheter et construire

Avantages d'achat et de construction

La stratégie d'achat et de construction apporte de nombreux avantages. La stratégie est une plate-forme pour qu'une organisation se développe et se développe. Il permet aux organisations de se développer grâce à des acquisitions qui ajoutent de la valeur à leur entreprise. Le développement des compétences dans un contexte organisationnel Planification de la relève La planification de la relève fait référence au processus par lequel les employés sont recrutés et développés dans le but de remplir un rôle clé au sein d'une organisation. Cela prend du temps et prive l'organisation de l'expertise nécessaire pour s'épanouir. Cependant, ce temps pourrait être économisé grâce à l'acquisition d'une telle stratégie. La croissance d'une organisation nécessite des compétences et une expertise qui soutiennent les affaires et l'expansion vers d'autres marchés avec succès. L'inconvénient de cette stratégie est qu'elle réduira le nombre de ressources au fil du temps.

Les entreprises acquises, dans une certaine mesure, déterminent le succès de la fusion. Lors de l'achat d'entreprises existantes, l'entreprise devrait opter pour des entreprises qui peuvent travailler ensemble en équipe, car il est plus facile de s'épanouir en équipe. La stratégie d'achat et de construction est courante parmi les sociétés de capital-investissement Top 10 des sociétés de capital-investissement Qui sont les 10 premières sociétés de capital-investissement dans le monde? Notre liste des dix plus grandes entreprises de PE, triées par capital total levé. Les stratégies courantes au sein de PE comprennent les rachats par emprunt (LBO), le capital-risque, le capital de croissance, les investissements en difficulté et le capital mezzanine. avec une courte période de détention de trois à cinq ans. Lorsque les investisseurs placent leurs fonds dans le private equity, ils s'attendent à un montant raisonnable d'intérêts après une période de temps convenue.La disponibilité de ces fonds pour les investissements à court terme soutient la préférence d'une société de capital-investissement pour le modèle commercial d'achat et de construction.

Le processus d'acquisition est difficile en raison de la nature sensible du processus d'intégration de l'entreprise. Le processus de mise en œuvre nécessite donc une précision de premier ordre pour appuyer sur les bons boutons pour que la stratégie fonctionne. L'équipe de direction doit être appropriée puisqu'elle gère l'ensemble du portefeuille d'entreprises.

Acheter et construire un graphique

Facteurs à considérer dans une stratégie d'achat et de construction

1. Évaluer la capacité

Lorsqu'elle s'engage dans le processus de croissance, une entreprise doit d'abord évaluer sa capacité à financer et à gérer les petites entités qui se réunissent via une stratégie d'achat et de construction. Certaines entités peuvent confortablement soutenir l'acquisition de telles plates-formes et sociétés tandis que d'autres ne le peuvent pas. L'approche adoptée par l'entreprise doit convenir à ses plans de croissance et d'expansion. La croissance est une stratégie à long terme, et chaque entité devrait viser à s'étendre à d'autres marchés et localités, ce qui devrait se traduire par une augmentation des revenus et des bénéfices. Cependant, toute erreur de calcul peut voir une entité en déclin plutôt qu'en amélioration, en raison de mauvaises stratégies de croissance et d'expansion.

2. Déployez-vous stratégiquement

L'acquisition et, par la suite, l'intégration d'une société de plateforme avec les autres sociétés peuvent être une tâche ardue sinon bien pensée. Le processus doit donc être stratégiquement en prenant chaque acquisition séparément et avec le plus grand soin. Chaque acquisition doit être soigneusement intégrée au reste du groupe sans se presser d'acquérir la société suivante. Cela garantit que la direction fait les bons choix d'entreprises qui s'intègrent également parfaitement aux autres entités acquises. Sinon, l'organisation serait basée sur des fondations fragiles, ce qui pourrait conduire à l'échec.

3. Investissez dans la bonne industrie

L'industrie, dans une large mesure, détermine si la stratégie d'achat et de construction fonctionnera. Certaines industries se caractérisent par un manque de maturité et de rentabilité, en particulier pour les investissements à court terme. L'équipe de direction devrait choisir un secteur lucratif qui se développera, s'épanouira et s'épanouira en peu de temps. En outre, la société de plateforme doit être la mieux adaptée au secteur en question. L'expertise guidera l'organisation vers un avenir rentable si l'industrie est la bonne. Les entreprises acquises doivent donc être liées au secteur, ce qui garantit un mixage rapide et un gain de temps et d'argent.

4. Tirez parti de la fusion

L'une des principales intentions d'une stratégie d'achat et de construction est l'ajout de valeur. Lorsque des entités plus petites sont acquises et fusionnées dans une organisation, la combinaison qui en résulte doit être parfaite. Les sociétés acquises doivent se compléter et ajouter de la valeur à l'entité issue du regroupement. Par exemple, la fusion des petites entreprises devrait réduire le coût des activités commerciales, réduire les dépenses d'exploitation et augmenter le volume des bénéfices. L'objectif principal de toute entreprise est de réaliser des bénéfices raisonnables et de payer ses cotisations sans difficultés. L'expansion est également une priorité, mais le calendrier et la stratégie de déploiement sont importants.

5. Prioriser les clients

Les clients sont une composante essentielle de toute entreprise car ils apportent des ventes, des bénéfices, des dépenses et l'établissement lui-même. L'entreprise doit donner la priorité au bien-être de ses clients car, sans eux, il n'y aurait aucune entreprise à traiter. Lorsqu'ils apportent des modifications à l'entreprise, telles que l'introduction de nouveaux petits composants via le modèle d'achat et de construction, les clients doivent être informés à l'avance de ces intentions.

Chacune des petites entreprises acquises devrait s'efforcer d'attirer et de fidéliser ses clients fidèles dans le modèle commercial combiné. Faites preuve de préoccupation de leur part et convainquez-les des avantages des changements qui se produisent dans l'entreprise. À la fin de l'exercice de stratégie d'achat et de construction, le client doit être convaincu que le déménagement était nécessaire. Les clients fidèles peuvent également être récompensés par des remises et des prix pour diffuser l'image positive de l'organisation.

Autres ressources

Pour en savoir plus et faire progresser votre carrière, consultez les ressources financières suivantes:

  • Processus de fusions et acquisitions Fusions Acquisitions Processus de fusion et acquisition Ce guide vous guide à travers toutes les étapes du processus de fusion et acquisition. Découvrez comment les fusions, acquisitions et transactions sont réalisées. Dans ce guide, nous décrirons le processus d'acquisition du début à la fin, les différents types d'acquéreurs (achats stratégiques ou financiers), l'importance des synergies et les coûts de transaction.
  • Analyse des conséquences des fusions et acquisitions Analyse des conséquences des fusions L'analyse des conséquences des fusions évalue l'impact financier qu'une fusion ou une acquisition peut avoir sur une entreprise. Ceux-ci doivent être soigneusement pris en compte avant
  • Alliances stratégiques Alliances stratégiques Les alliances stratégiques sont des accords entre des entreprises indépendantes pour coopérer à la fabrication, au développement ou à la vente de produits et services.
  • Types de synergies Types de synergies Les synergies de fusions et acquisitions peuvent résulter d'économies de coûts ou de revenus. Il existe différents types de synergies dans les fusions et acquisitions. Ce guide fournit des exemples. Une synergie est tout effet qui augmente la valeur d'une entreprise fusionnée au-dessus de la valeur combinée des deux entreprises distinctes. Des synergies peuvent survenir dans les transactions de fusions-acquisitions

Recommandé

Que sont les travailleurs du savoir?
Qu'est-ce qu'une vente aux enchères néerlandaise?
Qu'est-ce que la déficience?