Les réserves bancaires sont les réserves de trésorerie minimales que les institutions financières doivent conserver dans leurs coffres à tout moment. Les exigences minimales de réserve de trésorerie pour les institutions financières de chaque pays sont fixées par la banque centrale de ce pays.
Par exemple, la Réserve fédérale Réserve fédérale (la Fed) La Réserve fédérale est la banque centrale des États-Unis et l'autorité financière derrière la plus grande économie de marché libre du monde. est chargé de définir les exigences applicables aux institutions financières aux États-Unis. De même, la Reserve Bank of India (RBI) est l'organe directeur équivalent des institutions financières en Inde.
Exigences de réserve bancaire
Les réserves obligatoires des banques sont définies comme une réglementation de surveillance pour garantir que les grandes institutions financières disposent de suffisamment de liquidités. Liquidité Sur les marchés financiers, la liquidité fait référence à la rapidité avec laquelle un investissement peut être vendu sans avoir un impact négatif sur son prix. Plus un placement est liquide, plus il peut être vendu rapidement (et vice versa) et plus il est facile de le vendre à sa juste valeur. Toutes choses étant égales par ailleurs, les actifs plus liquides se négocient avec une prime et les actifs non liquides se négocient avec une décote. pour les retraits et obligations et pour résister à l'impact de conditions de marché imprévues.
Les réserves de trésorerie minimales sont généralement fixées sous forme de pourcentage fixe des dépôts d'une banque et peuvent être calculées à l'aide du ratio de réserves. Par exemple, si une institution financière détient 1 000 000 $ en dépôts et que le ratio de réserve est fixé à 10%, la réserve de trésorerie minimale que l'institution financière doit maintenir est de 100 000 $ (1 000 000 $ * 10%).
Exigence de réserve = Ratio de réserve * Total des dépôts
Dans certains cas, les institutions financières ne sont pas en mesure de remplir seules leurs réserves obligatoires. Dans de tels cas, ils peuvent emprunter auprès d'autres institutions financières ayant des réserves excédentaires au taux au jour le jour. Taux au jour le jour Le taux au jour le jour fait référence au taux d'intérêt que les institutions de dépôt (par exemple, les banques ou les coopératives de crédit) se facturent mutuellement pour les prêts au jour le jour. Notez que le taux au jour le jour est appelé quelque chose de différent dans différents pays. . Le taux à un jour, ou taux d'escompte, est le taux auquel les institutions financières s'empruntent les unes aux autres. Le taux est généralement proche ou égal au taux cible fixé par la banque centrale du pays.
Directives pour l'établissement du ratio de réserve
Les banques centrales de chaque pays sont responsables de la fixation du ratio de réserves. Alors que chaque pays suit un cadre légèrement différent pour fixer le ratio de réserves, le critère principal est la taille / montant des dépôts. Les banques ayant des comptes plus importants sont soumises à des exigences de ratio de réserves plus élevées.
Les banques sont généralement regroupées en catégories prédéterminées en fonction de leur taille et de leur importance globale pour l'économie. Chaque catégorie est soumise à un ratio de réserve différent et, par conséquent, le ratio de réserve pour une banque particulière dépend de la classification de la banque.
Exigences de réserve et politique monétaire
Les banques centrales utilisent globalement le ratio de réserve comme un outil clé pour mettre en œuvre la politique monétaire et pour contrôler la masse monétaire et les taux d'intérêt. Une modification des exigences de ratio de réserves peut en dire long sur la politique monétaire que les banques centrales envisagent de mettre en œuvre dans un proche avenir.
Un ratio de réserves plus bas signifie que les banques détiennent plus de capital disponible pour les prêts. Cela impliquerait une augmentation de la masse monétaire dans une économie. Lorsque la masse monétaire augmente, les taux d'intérêt baissent. De même, un ratio de réserves plus élevé entraîne une diminution de la masse monétaire et une augmentation des taux d'intérêt.
Alors que les banques centrales fixent des taux cibles, elles ne peuvent pas forcer les banques à appliquer le taux. Cependant, ils peuvent contrôler indirectement les taux d'intérêt en modifiant les réserves obligatoires et en changeant la masse monétaire dans l'économie. En période de récession, les banques centrales peuvent relancer l'économie en réduisant le ratio de réserves. Cela augmentera la masse monétaire dans l'économie et réduira les taux d'intérêt, ce qui stimulera les dépenses et les investissements dans l'économie.
De même, pour éviter que l'économie ne surchauffe pendant les périodes d'inflation, les banques centrales peuvent augmenter les réserves obligatoires des banques. Cela entraînera une diminution de la masse monétaire et une augmentation des taux d'intérêt, ce qui finira par ralentir les investissements dans l'économie.
Réserves bancaires et opérations d'open market
Les opérations d'open market font référence au phénomène d'achat et de vente de titres publics par les banques centrales sur le marché libre. En plus de modifier les réserves obligatoires, les banques centrales peuvent également utiliser des opérations d'open market pour contrôler la masse monétaire et les taux d'intérêt dans l'économie.
Si les banques centrales visent une politique monétaire expansionniste Politique monétaire expansionniste Une politique monétaire expansionniste est un type de politique monétaire macroéconomique qui vise à augmenter le taux d'expansion monétaire pour stimuler la croissance de l'économie nationale. La croissance économique doit être soutenue par une masse monétaire supplémentaire. , ils peuvent acheter des bons du Trésor public auprès d'institutions financières sur le marché libre. Cela conduit à un afflux de liquidités pour les institutions financières, ce qui leur permet d'augmenter les prêts. À mesure que la masse monétaire augmente dans l'économie, les taux d'intérêt baissent et les consommateurs et les entreprises peuvent obtenir plus de crédit pour effectuer des achats et des investissements.
De même, les banques centrales peuvent mener une politique monétaire de contraction en vendant des bons du Trésor public sur le marché libre. Il tire de l'argent de l'économie. À mesure que la masse monétaire diminue dans l'économie, les banques facturent des taux d'intérêt plus élevés sur les prêts, ce qui complique l'obtention de crédit pour les consommateurs et les entreprises. Une telle démarche ralentit la consommation et les investissements et empêche la surchauffe de l'économie.
Ressources supplémentaires
Finance est le fournisseur officiel de la certification mondiale Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ L'accréditation Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ est une norme mondiale pour les analystes de crédit qui couvre la finance, la comptabilité, l'analyse de crédit et l'analyse des flux de trésorerie , modélisation d'alliances, remboursements de prêts, etc. programme de certification, conçu pour aider quiconque à devenir un analyste financier de classe mondiale. Pour continuer à faire avancer votre carrière, les ressources supplémentaires ci-dessous vous seront utiles:
- Ratios spécifiques aux banques Ratios spécifiques aux banques Les ratios spécifiques aux banques, tels que la marge d'intérêt nette (NIM), la provision pour pertes sur créances (PCL) et le ratio d'efficience sont propres au secteur bancaire. À l'instar des entreprises d'autres secteurs, les banques ont des ratios spécifiques pour mesurer la rentabilité et l'efficacité qui sont conçus pour s'adapter à leurs opérations commerciales uniques.
- Calculateur du ratio de suffisance du capital
- Common Equity Tier 1 (CET 1) Common Equity Tier 1 (CET1) Common Equity Tier 1 (CET1) est une composante du Tier 1 Capital et englobe les actions ordinaires et les bénéfices non répartis. La mise en œuvre de CET1 a commencé
- Politique monétaire contractuelle Politique monétaire contractuelle Une politique monétaire restrictive est un type de politique monétaire qui vise à réduire le taux d'expansion monétaire pour lutter contre l'inflation. Une hausse de l'inflation est considérée comme le principal indicateur d'une économie surchauffée. La politique réduit la masse monétaire dans l'économie
