L'indicateur de tendance du prix du volume (VPT) est un indicateur boursier qui aide les traders à relier le prix d'une action et le volume des transactions. Il aide à identifier la parité entre l'offre et la demande Offre et demande Les lois de l'offre et de la demande sont des concepts microéconomiques qui stipulent que sur des marchés efficients, la quantité fournie d'un bien et la quantité demandée de ce bien sont égales l'une à l'autre. Le prix de ce bien est également déterminé par le point auquel l'offre et la demande sont égales l'une à l'autre. pour un stock et aide également à prédire le prix d'un stock, à la fois en direction et en ampleur.
Le VPT est différent des autres indicateurs prix-volume en raison du fait qu'il prend en compte l'augmentation ou la diminution en pourcentage du prix et pas simplement ajouter ou soustraire le volume en fonction du fait que le prix actuel est supérieur au prix de la veille.
Résumé
- L'indicateur de tendance des prix en volume (VPT), parfois connu sous le nom de tendance prix-volume, combine le prix et le volume pour former un indicateur qui utilise les variations du flux monétaire comme points d'entrée et de sortie dans le trading.
- Il utilise le changement de prix en pourcentage et non le changement de prix pour son calcul.
- En trading, le VPT, ainsi que d'autres moyennes mobiles, est utilisé pour les croisements de lignes de signal, les confirmations et les divergences.
Formule de calcul de l'indicateur de tendance des prix en volume
VPT = VPT précédent + Volume x (cours de clôture du jour - cours de clôture précédent) / cours de clôture précédent
L'idée derrière l'indicateur est de multiplier le volume de marché d'une action par le pourcentage de variation de son prix. Si le prix de l'action baisse, la valeur de l'indicateur diminue. Si le prix augmente, la valeur augmente. Le VPT est généralement calculé sur une base quotidienne, même s'il peut être mesuré sur n'importe quelle période de temps avec laquelle les données de volume sur une base quotidienne est disponible.
Le VPT est très similaire au volume d'équilibre (OBV). Dans OBV, il y a une augmentation ou une diminution de l'indicateur basée uniquement sur les mouvements de prix. La variation en pourcentage du prix n'est pas prise en compte dans le calcul. Cependant, dans VPT, l'indicateur évolue en fonction du pourcentage de variation du prix.
Interpréter le VPT
Lorsque les investisseurs et les traders regardent le VPT, ils sont généralement des divergences. Une divergence se produit lorsque le prix d'une action évolue dans la direction opposée d'un indicateur. Cela suggère généralement qu'il peut y avoir un changement dans la direction du prix.
Par exemple, si le volume reste constant, mais qu'il y a une augmentation des prix, cela suggère généralement que le mouvement des prix est faible et qu'il y a de fortes chances qu'il s'inverse. Un trader qui utilise VPT et observe le fait, peut ne pas poursuivre de longues transactions, s'attendant à ce que le marché augmente encore.
Les interprétations du VPT peuvent se résumer comme suit:
- Une augmentation des prix, ainsi que du volume, confirme la tendance des prix à la hausse.
- Une baisse des prix, ainsi que du volume, confirme la tendance des prix à la baisse.
- Une augmentation des prix accompagnée d'une tendance à la baisse ou à une stabilité du volume est une divergence et peut suggérer que le mouvement à la baisse des prix est faible et ne tiendra pas.
- Une baisse des prix accompagnée d'une tendance de volume à la hausse ou à une stabilité est une divergence et peut suggérer que le mouvement à la hausse des prix est faible et ne tiendra pas.
Négocier avec le VPT
Dans l'analyse technique, le VPT est principalement utilisé sur des cadres à plus long terme en raison de sa nature cumulative. Il devient difficile de l'utiliser sur les graphiques à court terme et intrajournalier car les changements peuvent être relativement faibles par rapport à la valeur VPT réelle. Le problème persiste avec tous les indicateurs basés sur le volume qui utilisent le calcul cumulatif.
Pour simplifier l'analyse, il est recommandé d'utiliser l'indicateur VPT avec une moyenne mobile Moyenne mobile Une moyenne mobile est un indicateur technique que les analystes de marché et les investisseurs peuvent utiliser pour déterminer la direction d'une tendance. Il résume les points de données qui lui sont appliqués sous forme de ligne de signal. Lorsqu'une moyenne mobile est utilisée, les valeurs VPT en dessous de la ligne suggèrent un flux monétaire négatif et à vendre, tandis que les valeurs VPT au-dessus de la ligne suggèrent un flux monétaire positif et à acheter.
Le VPT peut également être utilisé avec l'indicateur ADX d'indice directionnel moyen (ADX) - Analyse technique ADX signifie indice de mouvement directionnel moyen. L'indicateur ADX est un indicateur de la force de la tendance, couramment utilisé dans le trading à terme. Cependant, il a depuis été largement appliqué par les analystes techniques à pratiquement tous les autres investissements négociables, des actions au forex en passant par les ETF. pour confirmer la tendance du marché. Le VPT est essentiellement utilisé en conjonction avec les moyennes mobiles de 25 à 50 jours. Si les moyennes mobiles et le VPT évoluent dans la même direction, un trader peut décider d'acheter et vice-versa.
Comme tous les outils de trading techniques, VPT est mieux utilisé en conjonction avec d'autres outils que seul. Utiliser un indicateur indépendamment pour prendre des décisions commerciales sera une forme d'abus. Les indicateurs sont mieux utilisés comme guides pour les décisions commerciales plutôt que comme systèmes autonomes.
Ressources supplémentaires
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- Analyse technique avancée Analyse technique avancée L'analyse technique avancée implique généralement l'utilisation de plusieurs indicateurs techniques ou d'un indicateur plutôt sophistiqué (c'est-à-dire complexe). "Sophistiqué"
- Golden Cross Golden Cross Une Golden Cross est un indicateur technique de base qui se produit sur le marché lorsqu'une moyenne mobile à court terme (50 jours) d'un actif dépasse une moyenne mobile à long terme (200 jours). Lorsque les traders voient une croix d'or se produire, ils considèrent ce schéma graphique comme indicatif d'un marché haussier.
- Moyenne mobile adaptative de Kaufman (KAMA) Moyenne mobile adaptative de Kaufman (KAMA) La moyenne mobile adaptative de Kaufman (KAMA) a été développée par le théoricien financier quantitatif américain, Perry J. Kaufman, en 1998. La technique a commencé en 1972 mais Kaufman l'a officiellement présentée au public. à travers son livre, «Trading Systems and Methods». Contrairement aux autres moyennes mobiles
- Oscillateur McClellan Oscillateur McClellan - Analyse technique L'oscillateur McClellan est un type d'oscillateur à impulsion. L'oscillateur McClellan est calculé à l'aide de moyennes mobiles exponentielles et est conçu pour indiquer la force ou la faiblesse du mouvement des prix, plutôt que sa direction.
