Quelle est l'importance de l'influence des investisseurs?

Le niveau d'influence de l'investisseur qu'une entreprise détient dans une transaction d'investissement Méthodes d'investissement Ce guide et aperçu des méthodes d'investissement décrit les principales façons dont les investisseurs tentent de gagner de l'argent et de gérer le risque sur les marchés financiers. Un investissement est tout actif ou instrument acheté dans l'intention de le vendre à un prix supérieur au prix d'achat à un moment futur (gains en capital), ou dans l'espoir que l'actif générera directement un revenu (tel qu'un revenu locatif). ou dividendes). détermine la méthode de comptabilisation dudit investissement privé. La comptabilisation de l'investissement varie en fonction du niveau de contrôle de l'investisseur.

Quels sont les différents niveaux de contrôle?

Un investisseur peut détenir une participation majoritaire ou minoritaire dans une société qu'il possède ou dans laquelle il a investi. S'il détient une participation minoritaire, ce contrôle peut être divisé en deux niveaux - l'investisseur détient un contrôle actif minoritaire ou un contrôle passif minoritaire.

Propriété majoritaire n ° 1

La propriété majoritaire existe lorsqu'un investisseur détient plus de 50% des actions d'une entreprise. Cela donne à l'investisseur un contrôle efficace de l'entreprise. Les investissements dans cette société sont ensuite comptabilisés selon la méthode de consolidation Méthode de consolidation La méthode de consolidation est un type de comptabilité d'investissement utilisé pour consolider les états financiers des participations majoritaires. Cette méthode ne peut être utilisée que lorsque l'investisseur possède le contrôle effectif d'une filiale, ce qui suppose souvent que l'investisseur en détient au moins 50,1%. Notez que détenir exactement 50% des actions d'une entreprise ne signifie pas nécessairement un contrôle effectif pour un investisseur, car un autre investisseur détenant les 50% restants entraînerait une scission.

# 2 Minority - actif

Un intérêt actif minoritaire existe lorsque l'investisseur détient 20 à 50% des actions de la société. Cela donne à l'investisseur la capacité d'influencer les décisions de gestion, mais pas de les contrôler entièrement. Les investissements de ce type sont comptabilisés selon la méthode de la mise en équivalence.

# 3 Minority - passif

Enfin, une participation passive minoritaire existe lorsque l'investisseur détient moins de 20% des actions de la société. Cela ne leur donne aucune influence significative sur l'entreprise. Les investissements dans cette société sont comptabilisés selon la méthode du coût Méthode du coût La méthode du coût est un type de comptabilité utilisé pour les investissements, où l'investisseur n'a que peu ou pas d'influence sur l'entreprise détenue. À l'instar de la méthode de consolidation, les termes «mère» et «filiale» ne sont pas utilisés car l'investisseur n'exerce pas un contrôle total. Au lieu de cela, le terme «investissement» est simplement utilisé ou la méthode du marché et peut être classé comme titres publics Les titres publics, ou titres négociables, sont des investissements qui sont librement ou facilement négociés sur un marché. Les titres sont soit fondés sur des capitaux propres, soit sur la dette. ou des titres négociables.Titres négociables Les titres négociables sont des instruments financiers à court terme sans restriction qui sont émis soit pour des titres de participation, soit pour des titres de créance d'une société cotée en bourse. La société émettrice crée ces instruments dans le but exprès de lever des fonds pour financer davantage les activités commerciales et l'expansion.

Directives de propriété

Il est important de noter que les classifications ci-dessus ne sont que des lignes directrices pour classer le degré d'influence d'un investisseur sur une entreprise.

En réalité, il peut y avoir des circonstances où ces directives ne s'appliquent pas. Par exemple, si un investisseur détient moins de 20% d'une société mais y exerce une influence notable, il peut alors utiliser la méthode de la mise en équivalence. La méthode de la mise en équivalence est un type de comptabilité utilisé dans les investissements. Cette méthode est utilisée lorsque l'investisseur détient une influence notable sur l'entreprise détenue, mais pas un contrôle total sur celle-ci, comme dans la relation entre la société mère et la filiale. Cela diffère de la méthode de consolidation où l'investisseur exerce un contrôle total pour rendre compte de ses investissements dans ladite société.

Dans un autre exemple, si un investisseur détient une participation de 51% dans une entreprise, mais n'exerce pas de contrôle effectif sur celle-ci, il ne peut alors pas utiliser la méthode de consolidation pour comptabiliser ses investissements.

Ressources supplémentaires

Consultez les ressources suivantes de Finance pour en savoir plus sur l'investissement en actions et la comptabilité.

• Private Equity Private Equity Profil de carrière Les analystes et associés en private equity effectuent un travail similaire à celui de la banque d'investissement. Le travail comprend la modélisation financière, l'évaluation, les longues heures et les salaires élevés. Le private equity (PE) est une progression de carrière courante pour les banquiers d'investissement (IB). Les analystes de l'IB rêvent souvent de «passer» du côté des acheteurs,
• Méthodes d'investissement Méthodes d'investissement Ce guide et aperçu des méthodes d'investissement décrit les principales façons dont les investisseurs tentent de gagner de l'argent et de gérer le risque sur les marchés financiers. Un investissement est tout actif ou instrument acheté dans l'intention de le vendre à un prix supérieur au prix d'achat à un moment futur (gains en capital), ou dans l'espoir que l'actif générera directement un revenu (tel qu'un revenu locatif). ou dividendes).
• Titres publics Titres publics Les titres publics, ou titres négociables, sont des investissements qui sont librement ou facilement négociés sur un marché. Les titres sont soit fondés sur des capitaux propres, soit sur la dette.
• Méthode de consolidation Méthode de consolidation La méthode de consolidation est un type de comptabilité d'investissement utilisé pour consolider les états financiers des participations majoritaires. Cette méthode ne peut être utilisée que lorsque l'investisseur possède le contrôle effectif d'une filiale, ce qui suppose souvent que l'investisseur en détient au moins 50,1%
• Méthode de mise en équivalence Méthode de mise en équivalence La méthode de mise en équivalence est un type de comptabilité utilisé dans les investissements. Cette méthode est utilisée lorsque l'investisseur détient une influence notable sur l'entreprise détenue, mais pas un contrôle total sur celle-ci, comme dans la relation entre la société mère et la filiale. Cela diffère de la méthode de consolidation où l'investisseur exerce un contrôle total
• Méthode du coût Méthode du coût La méthode du coût est un type de comptabilité utilisé pour les investissements, où l'investisseur n'a que peu ou pas d'influence sur l'entreprise détenue. À l'instar de la méthode de consolidation, les termes «mère» et «filiale» ne sont pas utilisés car l'investisseur n'exerce pas un contrôle total. Au lieu de cela, le terme «investissement» est simplement utilisé