Qu'est-ce que la déficience?

La dépréciation d'une immobilisation peut être décrite comme une diminution brutale de la juste valeur Juste valeur La juste valeur fait référence à la valeur réelle d'un actif - un produit, un stock ou un titre - qui est convenue à la fois par le vendeur et l'acheteur. La juste valeur s'applique à un produit vendu ou négocié sur le marché auquel il appartient ou dans des conditions normales - et non à un produit en cours de liquidation. en raison de dommages physiques, de modifications des lois existantes créant une diminution permanente, d'une concurrence accrue, d'une mauvaise gestion, de l'obsolescence de la technologie, etc. En cas de dépréciation d'une immobilisation, l'entreprise doit diminuer sa valeur comptable au bilan et comptabiliser un perte dans le compte de résultat Compte de résultat Le compte de résultat est l'un des principaux états financiers d'une entreprise qui montre ses profits et pertes sur une période donnée.Le profit ou la perte est déterminé en prenant tous les revenus et en soustrayant toutes les dépenses des activités opérationnelles et non opérationnelles. Cet état est l'un des trois états utilisés à la fois en finance d'entreprise (y compris la modélisation financière) et en comptabilité. .

Dépréciation

Tous les actifs, corporels ou incorporels, sont sujets à dépréciation. Une immobilisation corporelle peut être une immobilisation corporelle. Les immobilisations corporelles (immobilisations corporelles) Les immobilisations corporelles (immobilisations corporelles) sont l'un des principaux actifs non courants figurant au bilan. Les immobilisations corporelles sont affectées par les investissements, les amortissements et les acquisitions / cessions d'immobilisations. Ces actifs jouent un rôle clé dans la planification financière et l'analyse des opérations et des dépenses futures d'une entreprise, du mobilier et des agencements, etc. alors que les immobilisations incorporelles peuvent être un goodwill, un brevet, une licence, etc.

Indicateurs de test de dépréciation

Il est impératif pour les entreprises d'évaluer l'environnement externe et de rechercher les indicateurs ci-dessous pour décider quand déprécier des actifs. Voici quelques-uns des indicateurs pertinents pour la dépréciation:

Facteurs externes:

  • Changement radical des facteurs économiques ou juridiques affectant l'entreprise ou ses actifs
  • Baisse significative du prix de marché de l'actif
  • Demande modérée pour une période à moyen terme en raison des conditions macroéconomiques mondiales Indicateurs économiques Un indicateur économique est une mesure utilisée pour évaluer, mesurer et évaluer l'état de santé général de la macroéconomie. Indicateurs économiques

Facteurs internes:

  • Actif faisant partie d'une restructuration ou détenu en vue de sa cession
  • Obsolescence ou dommage physique du bien
  • Incapacité à apporter les avantages de synergie post-fusion attendus plus tôt
  • Une performance économique pire que ce qui est attendu

Exclusions selon IFRS IAS 36

IAS 36 s'applique à tous les actifs à l'exception de ceux pour lesquels d'autres normes traitent de la dépréciation. Les exceptions à cette norme sont:

  • Actifs issus de contrats de construction
  • Inventaires
  • Actifs d'impôts différés
  • Actifs financiers (dans le champ d'application d'IFRS 9)
  • Actifs provenant des avantages du personnel
  • Actifs agricoles évalués à la juste valeur (dans le champ d'application d'IAS 41)
  • Immeuble de placement évalué à la juste valeur
  • Actifs non courants destinés à être cédés
  • Actifs des contrats d'assurance

Avantages de la dépréciation

  • Les charges de dépréciation offrent aux investisseurs et aux analystes différentes manières d'évaluer la gestion d'une entreprise et ses antécédents décisionnels. Les gestionnaires qui radient ou déprécient des actifs en raison d'une dépréciation peuvent ne pas avoir pris de bonnes décisions d'investissement ou manquer de vision avant de faire ce type d'investissement.
  • De nombreuses faillites d'entreprises sont annoncées par une baisse de la valeur de dépréciation des actifs. Ces divulgations servent de signaux d’alerte précoce aux créanciers et aux investisseurs.

Inconvénients de la déficience

  • Il est généralement difficile de connaître la valeur d'évaluation à utiliser pour déterminer le montant de la dépréciation. Quelques-uns des moyens les plus courants de mesurer la dépréciation comprennent la recherche de la valeur marchande actuelle, du coût actuel, de la VNR ou de la somme des flux de trésorerie nets futurs de l'unité productrice de revenu.
  • Les indications détaillées sur le traitement de la dépréciation des actifs ne sont pas disponibles, comme le moment de comptabiliser la dépréciation, la façon d'évaluer la dépréciation et la manière de déclarer la dépréciation.

Dépréciation vs amortissement

Bien que les deux termes puissent sembler similaires, la dépréciation concerne davantage une baisse soudaine et irréversible de la valeur d'un actif, par exemple la panne d'une machine suite à un accident.

En général, l'amortissement est considéré comme une diminution systématique de la valeur comptable d'une immobilisation incorporelle, en fonction du plan d'amortissement prévu. La radiation totale est généralement répartie sur toute la durée de vie de l'actif, compte tenu également de sa valeur de revente prévue.

Exemple pratique: Tata Steel & Corus Group

En 2006, Tata Steel Ltd, qui se classe parmi les plus grandes sociétés sidérurgiques en Inde et dans le monde, a réalisé sa plus grosse acquisition en achetant le sidérurgiste anglo-néerlandais Corus Group Plc. Corus a été créée en 1999 et était la deuxième plus grande entreprise sidérurgique d'Europe avant son acquisition.

Dans le but d'exploiter le marché européen et d'obtenir des avantages technologiques, Tata Steel a initialement offert 13 milliards de dollars pour Corus. Suite à un processus d'enchères très compétitif, Tata Steel a pu gagner après avoir montré une vision assez optimiste de l'actif. Certains experts de l'industrie ont également estimé que la sidérurgie indienne était assez optimiste et agressive dans l'ensemble du processus. Toute l'histoire de l'appel d'offres et du bénéfice de synergie n'a pas été bien prise par les marchés et le cours de l'action de la société a baissé de 11% le jour de l'annonce de l'opération et de plus de 20% en un mois.

En 2013, Tata Steel, après avoir pris conscience de l'ampleur de la valorisation payée, a choisi de déprécier les actifs acquis et a atteint un chiffre de 3 milliards de dollars en dépréciant les écarts d'acquisition et les actifs. La raison invoquée par la direction pour justifier une telle dépréciation était un environnement macroéconomique et de marché plus faible en Europe, où la demande d'acier a apparemment chuté de près de 8% en 2013. La situation devait se maintenir à moyen terme, et la direction devait donc réviser les attentes de trésorerie.

Autres cas de déficience

L'exemple de Tata Steel n'était pas le seul cas où le goodwill ou d'autres actifs ont été radiés. En 2012, Arcelor Mittal, le plus grand sidérurgiste du monde, a déprécié ses actifs commerciaux européens de 4,3 milliards de dollars après que la crise de la dette dans la zone euro ait entravé la demande. D'autres sociétés, telles que Nippon Steel et Sumitomo, ont déprécié certains actifs pour leurs activités japonaises.

Ressources supplémentaires

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  • Méthodes d'amortissement Méthodes d'amortissement Les types les plus courants de méthodes d'amortissement comprennent l'amortissement linéaire, le double solde dégressif, les unités de production et la somme des chiffres des années. Il existe différentes formules pour calculer la dépréciation d'un actif. La dotation aux amortissements est utilisée en comptabilité pour répartir le coût d'une immobilisation corporelle sur sa durée d'utilité.
  • Actif entièrement amorti Actif entièrement amorti Un actif entièrement amorti est un terme comptable utilisé pour décrire un actif qui vaut la même valeur que sa valeur de récupération. Un actif peut être entièrement amorti de deux manières: l'actif atteint la fin de sa durée d'utilité, ou il existe une charge de dépréciation égale ou supérieure à sa valeur résiduelle.
  • Comptabilité du goodwill Comptabilité de la dépréciation du goodwill Une dépréciation du goodwill survient lorsque la valeur du goodwill au bilan d'une société dépasse la valeur comptable testée par les auditeurs, ce qui entraîne une dépréciation ou une charge de dépréciation. Selon les normes comptables, le goodwill doit être comptabilisé comme un actif et évalué annuellement. Les entreprises doivent évaluer si une dépréciation
  • Projeter les éléments du bilan Projeter les postes du bilan La projection des postes du bilan implique l'analyse du fonds de roulement, des immobilisations corporelles, du capital-actions de la dette et du revenu net. Ce guide explique comment calculer

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